天天观察：中集股东大会直击：二季度集装箱需求回暖 海工行业处于复苏期

6月28日，中集集团在2022年度股东大会上透露了集装箱、车辆、能源等业务进展和行业趋势。

中集高管表示，2023年第二季度集装箱需求逐步回暖，运价和货量逐步企稳，道路运输车辆在北美市场盈利强劲。能源领域新签订单增长，尤其对清洁能源装备需求激增，海工业务在手订单饱满、产能快速爬坡。

(资料图片仅供参考)

中集集团董事长兼CEO麦伯良在会上表示：“集装箱作为全球物流的基础单元，与全球贸易活动息息相关，不仅仅只用于某一特定航线。虽然当前全球贸易格局面临一定挑战，但是长期全球贸易占全球工业产出的比例仍旧维持高位水平，还是在不断发展之中的，从增幅来看虽然不会很大，但前景还是可期，我们认为贸易格局的变化不会对集装箱需求产生颠覆性的影响。”

集装箱订单部分排产至三季度

从财报来看，去年以来集运市场景气度下降，集装箱制造业务产销量同比出现明显回落，也影响到中集的业绩。2022年，中集集团净利润32.19亿元，同比下降约五成，2023年一季度，公司实现净利润1.6亿元，同比下降九成。

不过，进入到2023年第二季度，集运行业市场需求正在逐步回暖，运价及货量都有企稳的势头。据介绍，相比一季度，中集集装箱的需求已经得到企稳回升，订单部分排产至第三季度。

据国际航运组织BIMCO预计，在基础情景下，2023年全球集装箱海运量增长区间为0.5%-1.5%，2024年增长区间为5.5%-6.5%。预计运量和增长率将在2023年下半年复苏。预计到2024年年底，主要去程航线和区域航线的总运量将比2022年高出约7%。

展望后续集装箱运营，麦伯良表示，考虑当前全球不断加息、航运价格跌幅较大以及 2021年集运强周期透支增长，预计2023年集装箱业务状况有可能不及2022年。另一方面，考虑全球贸易量还是保持增长，集装箱淘汰率在提高，而今年购箱量减少，随着库存消化，2024年行业将回归正常。

同时，对于全球产业链转移是否会引发集装箱工厂转移的问题，麦伯良谈道：“现在的确有一个趋势是部分轻工制造产业链转移到东南亚，甚至将来去到非洲、南美，全球共同发展。中集作为集装箱行业领军企业，我们始终保持密切关注，并时刻都在加深研究。不管怎么变，中集的全球集装箱行业地位不会变。”

此外，中集集团正在培育“集装箱+”业务，包括研发多种适用于现代化农业、新能源汽车场景的新型产品，例如种植箱、制冷保温设备箱集成、新能源冷藏箱、V-RACK框架箱等产品。

麦伯良指出，目前中集集团“集装箱+”业务已进入快速增长期，将有效平抑传统集装箱的周期波动。

车辆、能源业务增长

在车辆业务上，中集集团表示，今年上半年道路车辆运输业务在北美表现强劲，盈利保持增长，国内市场也在复苏。根据行业预测报告，2023年中国重卡销量大约80万辆，同比增长约两成。

同时，新兴市场需求也在增加，中集车辆也关注东南亚、非洲以及中东地区的市场机会，推进LoM制造工厂的建设，形成有竞争力的海外新兴市场运营体系。据介绍，今年第一季度，其灯塔先锋业务拓新兴市场，在实现收入增长的情况下，毛利率提升5个百分点。

而在能源领域，中集集团一直经营着能源、化工、液态食品装备、海工等主要赛道，同时也持续加大对新能源的投入，特别是在氢能、海上光伏、海上风电及储能等关键装备领域进行了布局。

一方面，天然气行业需求回暖，带动清洁能源装备业务上升。中集安瑞科是国内清洁能源行业龙头，业绩也同比增长。

中集集团总裁高翔介绍道，当前国家对Ⅳ型储氢瓶大力推进，中集安瑞科与合斯康合作布局Ⅳ型储氢瓶，预计今年可以推出，这也形成中集的核心竞争力。去年，中集氢能业务实现4.4亿的销售额，预计今年还会保持高速的增长。

另一方面，受益于传统油气FPSO装备需求提升、新能源相关产业的双重带动，中集海工业务订单增长。2023年第一季度，新签订单及累计在手订单量同比提升，新签订单达11亿美元，同比增长119%；在手订单达47.6亿美元，同比增长116%。

对于近期原油价格波动对海工业务的影响，麦伯良回应道：“首先我们认为油价处于正常的小幅波动。此外，近年来，中集海工业务积极抢抓新能源、特种船舶高速发展带来的历史机遇，紧紧围绕新兴赛道投放新产能、交付产品。目前，中集海工业务在手订单的金额约50%来自于非油气项目。从海工行业来看，复苏态势比较确定，从我们在手订单的建造节点来看，预计未来3-5年，海工都会处于比较强劲的复苏时期。”

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